پیش‌بینی افزایش قیمت بیت کوین تا ۱۲۰ هزار دلار

عشق بیت کوین به مرز ۱۰۰ هزار دلار: بازتاب پذیری و مقاومت قیمتی

مقاومت اخیر قیمت بیت کوین در برابر نوسانات شدید بازار و حفظ سطح قیمتی عمدتاً بالای ۱۰۰ هزار دلار، حتی در مواجهه با درگیری‌های ژئوپلیتیکی مهم مانند مناقشه ایران و اسرائیل و حملات هوایی آمریکا به ایران، نشان‌دهنده قدرت بنیادی بیت کوین و جذابیت ذاتی آن برای سرمایه‌گذاران است. همانطور که جرج سوروس، معامله‌گر افسانه‌ای، در نظریه «بازتاب پذیری» خود توضیح می‌دهد، درک بازار و حرکت قیمت‌ها یک حلقه بازخورد ایجاد می‌کند: افزایش قیمت بیت کوین خریداران بیشتری را جذب می‌کند که به نوبه خود، قیمت‌ها را حتی فراتر از ارزش‌های بنیادی سوق می‌دهد.

این پایداری بیت کوین در بالاتر از سطح ۱۰۰ هزار دلار، نه تنها به دارندگان فعلی اطمینان خاطر می‌دهد بلکه سرمایه‌گذاران جدیدی را نیز به سوی این دارایی دیجیتال جذب می‌کند. این جذب سرمایه جدید می‌تواند جرقه فاز بعدی رشد قیمت بیت کوین را بزند. علاوه بر این، افت‌های جزئی قیمت بیت کوین به زیر ۱۰۰ هزار دلار در ۴۸ ساعت گذشته، با ورود سریع سرمایه‌گذاران و تقاضای بالا مواجه شد که نشان‌دهنده یک «ذهنیت خرید در افت» (Buy the Dip) قوی در بازار است. این رفتار خرید در افت به وضوح نشان می‌دهد که سرمایه‌گذاران، هرگونه کاهش قیمتی را فرصتی برای تقویت موقعیت خود در بازار بیت کوین می‌بینند.

نیکولای سوندگارد، تحلیلگر تحقیقاتی در نانسن (Nansen)، در ایمیلی به کوین‌دسک (CoinDesk) توضیح داد: “ما شاهد خروجی از صرافی‌ها هستیم، بنابراین به احتمال زیاد مردم، چه سرمایه‌گذاران خرد و چه نهادها، در حال خرید در افت بیت کوین هستند. به طور کلی، وقتی پای جنگ و سایر عوامل خارجی که نظم جهانی را مختل می‌کنند به میان می‌آید، معمولاً شاهد افت‌های شدید کوتاه‌مدت هستیم که بعداً بسته به شدت وضعیت و نحوه اطلاع‌رسانی، جبران می‌شوند. تا کنون، می‌توانم بگویم که وضعیت به همین منوال پیش رفته است.” این نشان‌دهنده تاب‌آوری بازار در برابر شوک‌های بیرونی است.

همزمان، داده‌های ردیابی شده توسط گلسنود (Glassnode) نشان می‌دهد که از ۱۰ ژوئن، سرمایه‌گذارانی که به عنوان “دست‌های ضعیف” شناخته می‌شوند، شروع به فروش کرده‌اند، در حالی که “خریداران با اعتقاد” (Conviction Buyers) به دنبال فرصت‌های خرید ارزان بوده‌اند. گلسنود در پلتفرم X خود (توئیتر سابق) اعلام کرد: “از ۱۰ ژوئن، تعداد سرمایه‌گذاران بیت کوین که به عنوان “فروشندگان در ضرر” طبقه‌بندی می‌شوند، ۲۹ درصد (از ۷۴ هزار به ۹۵.۶ هزار) افزایش یافت که نشان‌دهنده فشار فزاینده بر دست‌های ضعیف است. اما خریداران با اعتقاد نیز افزایش یافته‌اند، که نشان می‌دهد احساسات بازار در حال فروپاشی نیست. برخی در حال کاهش ضرر هستند و برخی دیگر به طور فعال هزینه متوسط خرید خود را کاهش می‌دهند.”

فدرال رزرو و رویکرد “کبوتران”: تاثیر سیاست‌های پولی بر بیت کوین

کاهش نقدینگی در بازار، که معمولاً با کاهش نرخ بهره فدرال رزرو و سایر تدابیر پولی مشخص می‌شود، به طور سنتی برای بازار سهام و ارزهای دیجیتال بسیار مطلوب است. اخیراً، برخی از مقامات ارشد فدرال رزرو، شروع به ابراز تمایل نسبت به ایده کاهش احتمالی نرخ بهره در ماه جولای کرده‌اند. این رویکرد، تا حدودی در تضاد با موضع قبلی جروم پاول، رئیس فدرال رزرو، مبنی بر تصمیم‌گیری مبتنی بر داده‌ها است. این تغییر دیدگاه، امیدها را برای یک سیاست پولی انبساطی‌تر که به نفع بازار ارزهای دیجیتال است، تقویت می‌کند.

آدام باتون، تحلیلگر ارشد ارز و مدیر اجرایی فارکس‌لایو (ForexLive)، پس از اینکه میشل بومن (Michelle Bowman)، از اعضای “تندرو” (Hawk) فدرال رزرو، اعلام کرد که بانک مرکزی باید در ماه جولای نرخ بهره را کاهش دهد، در روز دوشنبه نوشت: “به نظر می‌رسد ترامپ کبوتران خود را پیدا کرده است.” تندروها (Hawks) کسانی هستند که سیاست‌های پولی سخت‌گیرانه‌تر و نرخ‌های بهره بالاتر را برای مهار تورم ترجیح می‌دهند، در حالی که کبوتران (Doves) سیاست‌گذارانی هستند که نرخ‌های بهره پایین‌تر را برای حمایت از رشد اقتصادی مطلوب می‌دانند.

بومن اظهار داشت که تاثیر تعرفه‌ها بر تورم ممکن است بیشتر از حد انتظار طول بکشد و کوچک‌تر باشد، و افزود که در صورت مهار فشارهای تورمی، از کاهش نرخ بهره در ماه آینده حمایت خواهد کرد. کریستوفر والر، یکی دیگر از اعضای فدرال رزرو، نیز در روز جمعه نظر مشابهی را ابراز کرد و از کاهش نرخ بهره در جولای حمایت کرد. این هم‌صدایی غیرمنتظره از سوی مقامات برجسته، می‌تواند سیگنالی قوی برای افزایش نقدینگی در بازارها باشد.

باتون در ادامه نوشت: “اکنون، شاید این فقط یک تصادف باشد که دو تندرو سابق که جمهوری‌خواه نیز هستند، ناگهان به کبوتر تبدیل شده‌اند، اما به نظر می‌رسد که یک “تسخیر MAGA” در فدرال رزرو در حال وقوع است. و اگر یک چیز وجود داشته باشد که دونالد ترامپ در طول تمام دوران حرفه‌ای خود در مورد آن ثابت قدم بوده (و شاید تنها همین یک چیز باشد)، این است که او نرخ‌های بهره پایین را دوست دارد.”

در همین حال، قرار است جروم پاول، رئیس فدرال رزرو، روز سه‌شنبه در کنگره آمریکا شهادت نیم‌ساله خود در مورد سیاست پولی را ارائه دهد. پاول احتمالاً بر استقلال فدرال رزرو و موضع مبتنی بر داده‌های آن تاکید خواهد کرد، در حالی که ممکن است از سوی جمهوری‌خواهان برای بالا نگه داشتن نرخ بهره مورد انتقاد قرار گیرد. سخنان پاول در این جلسه می‌تواند تاثیر قابل توجهی بر انتظارات بازار و در نتیجه، نوسانات قیمت بیت کوین داشته باشد.

سقوط غیرمنتظره قیمت نفت: مهار تورم و حمایت از کاهش نرخ بهره

هیچ‌گاه پیش از این، بازار نفت تا این حد پیش‌بینی‌ها را اشتباه از آب در نیاورده بود. در روز یکشنبه، اجماع عمومی بر این بود که حملات نظامی آمریکا به ایران و احتمال بسته شدن تنگه هرمز توسط تهران، قیمت نفت را به شدت افزایش خواهد داد. این سناریو می‌توانست فشارهای تورمی را تشدید کرده و چشم‌انداز کاهش نرخ بهره را به تعویق بیندازد.

اما در روز دوشنبه، قیمت نفت در هر دو سوی اقیانوس اطلس به شدت سقوط کرد. این کاهش قیمت نفت خبر خوبی برای بانک‌های مرکزی است که از اثرات مرتبه دوم افزایش قیمت نفت (نظیر افزایش هزینه‌های حمل و نقل، افزایش قیمت کالاها و خدمات وابسته به مشتقات نفتی، و تاثیر بر دستمزدها) نگران بودند. این اثرات در نهایت به افزایش کلی تورم منجر می‌شوند. سقوط قیمت نفت، این نگرانی‌ها را تا حد زیادی برطرف می‌کند و مورد کاهش نرخ بهره را تقویت می‌کند، چرا که فشار بر شاخص‌های تورمی کاهش می‌یابد.

جیمز ای. تورن، استراتژیست ارشد بازار در ولینگتون اطلس (Wellington Atlus)، در پلتفرم X خود گفت: “اینقدر درباره ترس از اثرات مرتبه دوم نفت که بانکداران مرکزی ادعا می‌کنند، نگران نباشید. نفت خام در یک روز ۶.۵% و سال به سال ۱۵.۴۱% کاهش یافته است.. این یک تورم‌زدایی (Deflation) است.” کاهش قیمت نفت به طور مستقیم به کنترل تورم کمک می‌کند و می‌تواند مسیر را برای سیاست‌های پولی انعطاف‌پذیرتر هموار سازد. این شرایط، نقدینگی را به سمت بازارهایی مانند بیت کوین سوق می‌دهد و از روند صعودی آن حمایت می‌کند.

آرایش صعودی در تحلیل تکنیکال: همسویی میانگین‌های متحرک

شاخص‌های مومنتوم کلیدی، یعنی میانگین‌های متحرک (Moving Averages)، بار دیگر در یک آرایش صعودی قرار گرفته‌اند که قدرت روند صعودی بیت کوین را تقویت می‌کند. میانگین متحرک ساده ۱۰۰ روزه (100-day SMA) به تازگی از بالای میانگین متحرک ساده ۲۰۰ روزه (200-day SMA) عبور کرده است. این اتفاق، تنها چند هفته پس از آن رخ می‌دهد که میانگین‌های متحرک ۵۰ و ۲۰۰ روزه یک تقاطع طلایی (Golden Crossover) صعودی را رقم زدند. تقاطع طلایی یک سیگنال بسیار قوی صعودی در تحلیل تکنیکال محسوب می‌شود.

نتیجه این همسویی، قرار گرفتن سه میانگین متحرک پرکاربرد – ۵۰، ۱۰۰ و ۲۰۰ روزه – به ترتیب و روی هم در یک آرایش کلاسیک صعودی با شیب رو به بالا است. این تشکیل مومنتوم صعودی، یک الگوی بسیار قدرتمند را در نمودار بیت کوین به نمایش می‌گذارد. یک پیکربندی مشابه در نوامبر سال گذشته رخ داد و در تمام طول رالی بیت کوین از ۷۰ هزار دلار به ۱۰۰ هزار دلار دست نخورده باقی ماند. این سابقه تاریخی، اعتبار این سیگنال تکنیکال را دوچندان می‌کند و نشان‌دهنده پتانسیل بالای بیت کوین برای افزایش بیشتر قیمت در آینده نزدیک است.

چکیده: تحلیلگران متعددی به طور مکرر هدف قیمتی ۱۲۰ هزار دلاری را برای بیت کوین در سال جاری میلادی مطرح کرده‌اند. تحولات اخیر در بازارهای جهانی و روندهای داخلی بازار ارزهای دیجیتال، این روند صعودی بیت کوین را تقویت کرده است. این مقاله به بررسی عمیق چهار عامل اصلی می‌پردازد که نقش بسزایی در تقویت این افزایش قیمت بیت کوین دارند: وضعیت فعلی قیمت بیت کوین، سیاست‌های پولی بانک‌های مرکزی، تغییرات در بازار انرژی و تحلیل تکنیکال الگوهای نموداری.

مقاله : بررسی کامل شبکه‌های تتر (TRC20، ERC20، BEP20 و…) + مقایسه مزایا و معایب USDT در هر شبکه